Los otros negocios de la banca que están en la mira

por maximiliano villena


Son miles de millones de dólares los que día a día se mueven en el sistema financiero. Pero más allá de la simple entrega de créditos, hay una serie de operaciones como el cobro de cheques, pago de cuentas, transferencias electrónicas y compras con tarjetas que descansan en sociedades y filiales de apoyo al giro que forman parte del otro negocio de la banca, el de los medios de pago. Negocios que, en los próximos días, prometen volver al ojo del huracán de la mano de algunas denuncias.

Las cifras que mueven estas entidades no son menores. Sólo en abril de este año el sistema de Liquidación Bruta en Tiempo Real (LBTR) –operado por el Banco Central y a través de la cual pone a firme las posiciones tomadas por los bancos a través de las cámaras de compensaciones de Combanc y Sinacofi-, movió 
US$ 281.664 millones.

En 2010, las sociedades y filiales de apoyo al giro más importantes del sistema como Sinacofi, Transbank, Redbanc, el Centro de Compensación Automatizado (CCA), Servipag, Combank y Nexus lograron utilidades por 
US$ 11,4 millones, un 23,3% más que en 2009. Con todo, la cifra resulta menor comparada con las ganancias de US$ 3.200 millones obtenidas por la banca en el mismo ejercicio.



Las imprescindibles


Más allá del negocio, estas sociedades son para la banca la base sobre la que sostienen la totalidad de las operaciones cursadas a través de medios de pagos, sin las cuales el sistema no podría operar.

Así, mientras Transbank maneja la red de crédito y Redbanc la de débito, Nexus gestiona los datos de los plásticos en las redes y emite las tarjetas.

Todas las operaciones de pago -de cajeros automáticos, cheques y transferencias electrónicas- pasan por cámaras que las compensan. En Chile hay cinco y son de propiedad de los bancos. Las más importantes son Combanc, que trabaja con los pagos de alto valor; Sinacofi, que administra cheques y cajeros automáticos (y que también tiene a su cargo la central de riesgo que maneja la información sobre los deudores bancarios); y la CCA que opera sobre las transferencias electrónicas.

Además de ser imprescindibles, comparten otra característica. en su estructura societaria se repiten los tres más grandes bancos del país: Santander, Banco de Chile y BCI.

Sin embargo, su posición en el mercado ha sido uno de los puntos de discordia. Son las únicas que cumplen esos papeles en el sistema financiero y en los últimos años se han repetido los casos en la Fiscalía Nacional Económica en su contra por abuso de posición dominante.

Y ahora el presidente de la comisión de economía de la Cámara de Diputados, Gonzalo Arenas, anuncia que la próxima semana harán una presentación en la Fiscalía Nacional Económica contra Transbank y Redbanc.



Historia de polémicas


De concretarse, no sería la primera vez que se enfrentan a esta situación. El año pasado la Universidad de Chile entregó a la Fiscalía Nacional Económica el estudio que la instancia le encargó sobre el sistema bancario. Según consigna el texto, en 2001 la empresa Cuentas Punto Com (Miscuentas) presentó una denuncia en contra del CCA por el bloqueo de un contrato de débito multibanco realizado por la demandante con el Banco Santander. 
Se señaló en la oportunidad que Servipag, de propiedad de los Bancos de Chile y BCI, estaría pronta a lanzar al mercado un portal de pagos por internet, similar al que posee Cuentas Punto Com, por lo que la CCA canceló los servicios a Miscuentas.

En la ocasión, la Comisión Resolutiva - autoridad de libre competencia de la época- dictaminó que la acción de la CCA tuvo por objeto entorpecer y restringir la libre competencia en el mercado de los portales de pago. Tras esto, la Superintendencia de Bancos emitió una circular exigiendo que se informe sobre la propiedad y gestión de la sociedad así como de la tarificación por los servicios prestados.

En 2004 Transbank fue demandada por la Fiscalía Nacional Económica por abuso de posición dominante. En su fallo, el TDLC dictaminó que Transbank era una “facilidad esencial” pues sería prácticamente imposible para un banco replicar un sistema que cumpla las funciones relacionadas con la administración de tarjetas. Tras el fallo, la FNE y Transbank llegaron a un acuerdo de autorregulación tarifaria y la empresa además se comprometió a transparentar sus precios.

El mismo texto explica el desarrollo del conflicto entre BancoEstado y Redbanc, con negociaciones para compartir la red de cajeros que duraron años. Sólo encontró solución en 2002, cuando acordaron interconectar la red. Para esa época, la entidad estatal contaba con 813 estaciones y Redbanc más de 2.700. 


Soluciones y monopolio 


Uno de los efectos que la posición de mercado de estas compañías tendría es que “sean utilizados como barreras a la entrada de nuevos bancos que vayan a competir con los existentes”, ya que “debe destacarse que el sistema bancario opera en red y por tanto para que un banco ingrese al mercado debe ser capaz de conectarse a dicha red en las mismas condiciones que el resto”, señala el estudio de la U. de Chile.

Pero, ¿hay monopolio? Desde Transbank sólo precisaron que la firma “es el operador único del Rol Adquirente de las tarjetas de crédito bancarias (adherir a comercio a la red)”.

Los riesgos de exclusión de bancos entrantes, coordinación en tarifas a clientes y exclusión de empresas que prestan servicios a clientes bancarios son algo que “la larga negociación entre BancoEstado y la red de cajeros automáticos Redbanc, así como los fallos en contra de dos sociedades de apoyo al giro —Transbank y CCA— revelan que tales riesgos tienen fundamento”, señala el texto.

Altas fuentes de la banca admiten que existe un monopolio, pero enfatizan en que lo importante es que el rol adquiriente que tiene Transbank es más beneficio para los usuarios y que los problemas tarifarios se solucionaron luego del acuerdo de la FNE.

En todo caso, no sólo es su posición en el mercado lo que genera polémica. Según el diputado Arenas, “siendo el sistema bancario en teoría un mercado competitivo, hay productos que no se condicen con ello.

Parte de eso se entiende porque en Chile no están bien reguladas la sociedades de apoyo al giro. Son propiedad de los mismos bancos, no hay ningún límite a la participación de los bancos en estas sociedades, como sucede en otras partes del mundo”.

Como medida de mitigación, el estudio de la Casa de Bello detalla que “el riesgo de exclusión de bancos entrantes se controla al exigir que las sociedades sirvan a nuevos bancos en las mismas condiciones que los existentes”, lo que debe controlar el regulador.